看跌期权行权日如何进行会计处理？

当看跌期权进入行权日时，其会计处理需要结合交易性金融负债的终止确认、标的资产交割以及损益计算三个核心环节。这一过程反映了或有负债转化为实际负债的实质，要求企业准确匹配执行价格与标的物市价的关系，并通过分录完整记录现金流与权益变动。

在买方选择行权的情况下，卖方需履行合同义务。此时会计分录需同时处理交易性金融负债的终止和标的资产的交割。例如，假设卖方收到行权通知时标的物市价为80元，执行价格为100元，则需支付20元差额。此时分录应为：
借：交易性金融负债——看跌期权（初始确认金额）
贷：银行存款（执行价与市价的差额）
贷：投资收益（差额与权利金的轧差）
该处理体现了将期权费收入转化为实际负债偿付的过程，差额部分通过投资收益科目反映最终损益。

具体操作流程可分解为以下步骤：

1. 终止确认交易性金融负债：按初始计量金额冲销负债科目
2. 支付行权差价：按执行价格与市价差额支付现金
3. 计算最终损益：将权利金收入与支付差额进行轧差
   若权利金收入为15元，支付差额为20元，则净损失5元通过投资收益借方体现。这种处理方式严格遵循权责发生制原则，确保损益确认时点的准确性。

对于公允价值变动的调整，需注意在行权日前每个资产负债表日已进行过调整。例如，若期权在行权前已累计确认公允价值变动损失3元，行权日分录需将累计变动纳入最终损益计算。此时完整的处理链条应包含：

• 每月调整：借：公允价值变动损益，贷：交易性金融负债
• 行权日结转：借：投资收益，贷：公允价值变动损益
  这种处理实现了损益科目的闭环管理，符合全面收益观的核算要求。

在特殊情况下，若卖方通过实物交割完成履约，会计处理将涉及存货或金融资产的转移。例如，当标的物为库存商品时：
借：交易性金融负债
贷：库存商品（账面价值）
贷：主营业务收入（公允价值）
借：主营业务成本
贷：库存商品
这种处理方式将商品销售与期权履约结合，需要同时遵循收入确认准则和金融工具计量规则，确保会计信息真实反映经济实质。